الحالة الإسلامية للبيتكوين

هذا مقال رأي بقلم مسلم بيتكوينر، مقدم بودكاست مسلم بيتكوينر. هذا المحتوى هو لأغراض إعلامية فقط ولا يمثل نصيحة قانونية أو ضريبية أو استثمارية أو مالية أو غيرها من النصائح.

من أكبر التحديات التي تواجه المسلمين عند سعيهم للاستثمار بطريقة حلال هو تجنب الربا. في هذا المقال، نعرّف الربا على أنه أي مبلغ من الفائدة المفروضة على القرض، وهو أمر محرم تمامًا في الإسلام. ينفق المسلمون الذين يهدفون إلى تجنب هذا الإثم وقتًا هائلاً في غربلة الأدوات المالية المختلفة للقيام بأشياء بسيطة مثل شراء سيارة أو منزل. بل إن هناك المزيد من الوقت والجهد الذي يبذله من يستثمر، حيث يمكن أن يستغرق الأمر وقتًا طويلاً للعثور على استثمارات متوافقة مع الشريعة الإسلامية. ويكاد يكون من المستحيل العثور على بنك يسمح لك بتخزين أموالك (دون إقراضها لكسب الفائدة للبنك).

والحقيقة هي أنه بالنسبة لمعظم المسلمين، فإن قضاء هذا الوقت والجهد ليس ممكنًا. يستغرق الأمر ساعات من القراءة وتعلم المصطلحات المالية المعقدة لتتمكن من الإبحار في سوق الأسهم بشكل صحيح. فمع العمل والأطفال والصلاة والمسؤوليات الأخرى، لا يملك المسلم العادي الوقت الكافي لقضاء الوقت في البحث واكتساب هذه المعرفة.

بالنسبة للنسبة الصغيرة من المسلمين الذين يسلكون طريق "المستثمر الحلال"، فإن تنقية الاستثمارات لاجتياز الامتثال للشريعة الإسلامية يمكن أن تكون عملية طويلة ومعقدة. لحسن الحظ، لدينا الآن تطبيق مثل Zoya الذي يوفر حلاً سهلاً لفحص استثماراتك للتأكد من توافقها مع الشريعة الإسلامية، مما يسهل العملية على المسلمين.

فاحص الأسهم الحلال ومتتبع المحافظ الاستثمارية

تجعل Zoya الاستثمار الحلال سهلاً من خلال مساعدتك في بناء محفظة استثمارية متوافقة مع الشريعة الإسلامية ومراقبتها بثقة ووضوح.

التثبيت

ومع ذلك، فقد وجدت أن المسلم العادي لا يزال يجد أن الانخراط في الاستثمار الحلال أمرًا شاقًا بسبب مقدار الوقت والجهد المطلوبين للتعرف على المجال المالي. وهذا يقودهم إلى الادخار النقدي في حساب مصرفي، وهو ما ينطوي على ربا أكثر من الاستثمار في الأسهم (المزيد عن ذلك لاحقًا).

ولكن هل يمكن أن تكون ثروتنا حلالاً 100% إذا بذلنا الجهد الكافي؟ هذا هو السؤال الذي يحتاج كل مسلم إلى البحث والتأمل فيه. ففي النهاية، لا يوجد مسلم يرغب في المشاركة في الربا. أعتقد أنه من المستحيل تقريبًا أن تكون ثروتنا حلالاً في نظامنا النقدي الحالي. دعونا نستكشف ذلك.

الربا في النظام النقدي الحالي

هل تساءلت يومًا كيف يعمل المال والأعمال المصرفية في الواقع؟ اسمح لي أن أشرح لك.

عندما يتم إيداع الأموال في أحد البنوك، لا يتم الاحتفاظ بالأموال هناك بالفعل. فالبنك يعمل كاحتياطي جزئي، مما يعني أنه لا يُطلب منه سوى الاحتفاظ باحتياطي معين من الدولارات ويمكنه إقراض ما يصل إلى 10 أضعاف أو أكثر(إليك مقطع فيديو مفيد يشرح كيفية عمل ذلك).

لنفترض أن أحمد يودع 100 دولار في أحد البنوك. إذا كان البنك لديه احتياطي احتياطي بنسبة 10%، فإن البنك يحتاج فقط إلى الاحتفاظ بـ 10 دولارات كاحتياطي ويمكنه إقراض الـ 90 دولارًا الأخرى. والآن، ضع في اعتبارك أن أحمد لا يزال بإمكانه سحب ال 100 دولار بالكامل من البنك متى أراد، لذا فإن ال 90 دولارًا المقرضة قد تم إنشاؤها من لا شيء من الناحية الفنية. والآن، ضع في اعتبارك أن ال 90 دولارًا المقترضة قد عادت إلى البنك. مرة أخرى، بموجب شرط الاحتياطي بنسبة 10%، يحتاج البنك إلى الاحتفاظ ب 9 دولارات فقط ويمكنه بعد ذلك إقراض 81 دولارًا. إذا واصلنا التكرار، نرى أن وديعة ال 100 دولار الأصلية التي قام بها أحمد تمكن البنك من إنشاء 1000 دولار.

كل هذه القروض التي أتاحتها وديعة أحمد مرتبطة بالفائدة. يشير تأثير "مضاعف النقود" هذا إلى مشكلة أكبر. فجميع الدولارات يتم إنشاؤها من خلال الفائدة. يشرح طارق الديواني هذا الأمر في كتابه مشكلة الفائدة:

"لا يمكن إنشاء نقود البنك إلا عن طريق القرض، وبالتالي فهي تحمل فائدة حتمًا تقريبًا كشرط لوجودها."

دعونا نتعمق في هذا الأمر أكثر قليلاً. في المثال السابق، استخدمنا متطلب احتياطي بنسبة 10% لتوضيح كيفية عمل الاحتياطي الجزئي المصرفي وكيف أن الإقراض يخلق المزيد من الأموال. ومن الناحية التاريخية، فإن نسبة 10% هي المتطلبات الاحتياطية النموذجية للبنوك. ومع ذلك، فاعتبارًا من مارس 2020، حدد الاحتياطي الفيدرالي متطلبات الاحتياطي بنسبة 0%. وهذا يعني أن البنوك غير مطالبة قانونًا بالاحتفاظ بأي أموال نقدية كاحتياطي. وبالتالي فإن تأثير مضاعف النقود يمكن أن يسمح الآن بإقراض لا نهائي بفائدة، أي خلق النقود من قبل البنوك.

لقد تناولنا كيف يتم تكوين الدولارات في البنوك، ولكن كيف يتم تكوين الدولارات على مستوى الاحتياطي الفيدرالي؟ عندما يرغب الاحتياطي الفيدرالي في ضخ الأموال في العرض، فإنه يذهب إلى "السوق المفتوحة" لشراء سندات الخزانة ويخلق الدولارات لشرائها. سندات الخزانة هي مجرد ديون تدر فائدة على صاحبها.

يجب أن يدخل الاحتياطي الفيدرالي إلى السوق المفتوحة لشراء وبيع سندات الدين للتلاعب بالمعروض النقدي. والآن، لا يتلاعب الاحتياطي الفيدرالي بالمعروض النقدي بشكل اعتباطي؛ فهو يفعل ذلك لاستهداف سعر الفائدة. فإذا أراد بنك الاحتياطي الفيدرالي خفض سعر الفائدة، فإنه سيضخ المزيد من الأموال في المعروض النقدي عن طريق شراء سندات الخزانة. ولزيادة سعر الفائدة، سيقوم بتدمير الأموال في العرض عن طريق بيع سندات الخزانة.

ومن حيث الجوهر، فإن سندات الخزانة الأمريكية هي أساس النظام المالي العالمي. من المهم أن نتذكر أن سندات الخزانة الأمريكية هي ما يدعم الدولار، وهو في الأساس دين بفائدة. دعونا نفكر في النقود في النظام النقدي الحالي في التسلسل الهرمي. تقع سندات الخزانة في الطبقة العليا، وهي أقوى أشكال النقود الورقية وأقلها خطورة، كما هو موضح في هذا الرسم البياني من كتاب نيك باتيا النقود ذات الطبقات.

الخلاصة الرئيسية المستخلصة من هذا الرسم البياني هي أن النظام النقدي العالمي الحالي يعتمد كليًا على الربا في عمله.

والآن بعد أن أثبتنا أن الربا مرتبط ارتباطًا وثيقًا بالدولار، يبرز السؤال الذي يطرح نفسه: كيف يمكننا تجنب الربا بالنظر إلى الطبيعة الحالية للنقود الورقية؟

يمكننا أن نستثمر في الشركات والصناديق التي تتوافق مع أحكام الشريعة الإسلامية، وهو ما قد يكون كافيًا لبعض المسلمين حتى يرتاح ضميرهم. ولكن، ألا يجب أن نفكر في أنه ربما يجب علينا أن نبتكر أو نهرب إلى نظام نقدي آخر تمامًا؟ هل هناك تقنية يمكن أن يستخدمها المسلمون لمساعدتنا على الهروب من الربا بشكل نهائي؟

أزعم أن البيتكوين هي الطريقة الأكثر فعالية للمسلمين للهروب من الربا. ومن هذا المنطلق، فإن البيتكوين هي أكثر أشكال النقود حلالاً لأنها التقنية النقدية المثالية لمكافحة الربا.

البيتكوين كتقنية مضادة للربا

لن أخوض في الجانب التقني لكيفية عمل البيتكوين، فالكثير منكم قد سمع بالفعل عن البيتكوين (راجع هذا وهذا لمعرفة المزيد عن ماهية البيتكوين). ومع ذلك، كمسلم، من الضروري أن تدرك أن البيتكوين هي نوع جديد من النقود (وليست مجرد أداة استثمار أو تطبيق للدفع النقدي) يمتلك خاصية "مضادة للربا" التي تم تجاهلها. دعونا نستعرض بعض السمات الرئيسية لعملة البيتكوين التي ستساعدنا على فهم تقنية مكافحة الربا المضمنة في بروتوكول البيتكوين.

للبيتكوين سقف عرض ثابت يبلغ 21 مليون. وهذا يعني أنه لن يكون هناك سوى 21 مليون بيتكوين (BTC). يمكن لأي شخص لديه جهاز كمبيوتر محمول أو كمبيوتر محمول رخيص الثمن متصل بالإنترنت المشاركة على شبكة البيتكوين للتحقق من سقف العرض هذا. تم تعدين حوالي 19 مليون بيتكوين فقط حتى الآن، مما يترك 2 مليون بيتكوين متبقية. للوهلة الأولى، قد يبدو هذا للوهلة الأولى أن هذا العرض غير كافٍ للتبني العالمي، ولكن كل عملة بيتكوين قابلة للتقسيم إلى وحدات أصغر.

وبدون الدخول في التفاصيل التقنية، تتضمن عملية التعدين إنفاق الطاقة في العالم الحقيقي وتقديم دليل على أن هذا العمل قد تم إنجازه لمعالجة المعاملات. هذه العملية المتمثلة في إنفاق الطاقة في العالم الحقيقي وتقديم هذا الإثبات لتأمين شبكة البيتكوين تسمى إثبات العمل.

يجمع المُعدِّنون المعاملات في كتلة، ثم تُضاف إلى سلسلة الكتل، وهي السجل الكامل لمعاملات البيتكوين. ولكن قبل أن تتم إضافة الكتلة الجديدة، يجب التحقق من صحتها والمصادقة عليها من خلال توفير رقم فريد بناءً على معلمات الكتلة السابقة. ويجب على المُعَدِّنين استخدام أجهزة كمبيوتر متخصصة لتجربة مليارات التخمينات في الثانية الواحدة للعثور على هذا الرقم الفريد. يتلقى المُعَدِّنون عملة البيتكوين مقابل خدمتهم كمكافأة للمشاركة في مسابقة "إثبات العمل" هذه. هذه العملية هي الطريقة الوحيدة لدخول المزيد من البيتكوين إلى المعروض من البيتكوين الحالية. لا يمكن خداع هذا النظام حيث يمكن لشخص ما استحضار البيتكوين من لا شيء.

دعونا نقارن هذا مع نظام العملات الورقية القائم على الربا. من أجل "التنقيب" عن العملات الورقية، يحتاج الاحتياطي الفيدرالي والبنوك التجارية إلى إصدار أدوات دين، إما في شكل شراء سندات الخزانة أو من خلال إصدار رهن عقاري. وكل هذه الديون مرتبطة بالربا. ومن المفترض أن تكون البنوك ذات مديونيات غير مسؤولة ويتم مكافأتها على تقديم قروض محفوفة بالمخاطر. إذا أفلس أحد البنوك، فهناك "مقرض الملاذ الأخير". وسيقوم بنك الاحتياطي الفيدرالي بإقراض المزيد من الأموال للحفاظ على عمل هذه البنوك، وستقوم هذه البنوك بعد ذلك بإقراض المزيد من الأموال، مما يزيد من المعروض النقدي. وترتبط الفائدة بطبيعتها بعملية "تعدين" العملات الورقية بأكملها.

كما ترى مع البيتكوين، هناك سقف ثابت يبلغ 21 مليون، ولا توجد سلطة مركزية يمكنها تغيير الأرقام في قاعدة البيانات لإنشاء المزيد من الأموال أو التلاعب بأسعار الفائدة. في ظل معيار البيتكوين، يتم تخزين الأموال بشكل يمكن التحقق منه في دفتر الأستاذ ولا يتم إقراضها لإنشاء المزيد من الأموال بفائدة.

من الناحية الافتراضية، لا يزال بإمكان شخصين التعامل في قرض ربوي باستخدام البيتكوين، ولكن هذا يحدث في نظام مغلق. إذا قامت أليس بإقراض بوب 1 بيتكوين بسعر فائدة 10%، فإن بوب يسدد 1.1 بيتكوين في نهاية فترة القرض. هذه المعاملة لا تؤثر عليّ أو عليك أو على أي شخص يحتفظ بالبيتكوين. لا يوجد تضخم نقدي نتيجة لهذه المعاملة القائمة على الربا. يمكن لبوب وأليس إجراء هذه المعاملة مباشرة دون أن يؤثر ذلك على المعروض من البيتكوين على الشبكة.

وبسبب متطلبات الطاقة وسقف العرض الصعب، أظن أن الإقراض لغرض وحيد هو كسب الفائدة سيتضاءل بشكل كبير في ظل معيار البيتكوين الحقيقي. من الناحية المنطقية، لن يكون من المنطقي أن يقوم شخص ما بإقراض عملة البيتكوين الخاصة به مقابل مبلغ صغير من الفائدة مع الجانب السلبي الكبير المتمثل في خسارة كامل مبلغ البيتكوين المُقرض؟

لا يمكن للبنوك المركزية طباعة المزيد من البيتكوين في حالة التخلف عن السداد. لذلك، يصبح الربح من الفائدة فقط أكثر خطورة بطبيعته في ظل معيار البيتكوين. من المرجح أن يقوم المستثمرون بإقراض البيتكوين للاستثمار في الأعمال التجارية التي ستحقق أرباحًا أكبر من معدل ارتفاع قيمة البيتكوين. سيضطر المقرضون إلى تقديم قروض سليمة واقتصادية لأنه إذا تخلف المقترض عن سداد القرض، فلن يكون هناك "مقرض الملاذ الأخير" الذي يمكنه إنشاء المزيد من البيتكوين من لا شيء. هذه هي الطريقة التي يجب أن يعمل بها النظام النقدي السليم، في رأيي. يجب استخدام الإقراض فقط للاستثمار في الأعمال التجارية وليس فقط لكسب الفائدة، وهذا بالضبط ما يعززه التمويل والاقتصاد الإسلامي.

الخروج من صفر بيتكوين

من المفهوم أن الربا هو أحد أسوأ الذنوب التي يمكن أن نقع فيها كمسلمين، لذلك من الضروري أن نحاول أن نجعل ثروتنا "خالية من الربا" قدر الإمكان. الخطوة الأولى في القيام بذلك هي الاعتراف بأن الربا هو أساس نظامنا المالي العالمي، وأننا يجب أن نسعى جاهدين للتحرر من ذلك.

أعتقد أن عملة البيتكوين يمكن أن تكون جزءًا من الحل لمشكلة الربا الخبيثة. هناك العديد من الأسباب التي تجعلك تحتفظ بالبيتكوين، ولكن كمستثمر مسلم، ربما يكون الاحتفاظ بالبيتكوين كاستثمار مضاد للربا هو أفضل سبب.

أنا لا أقترح أن الاستثمار في الأسهم أو غيرها من الأصول المالية الأخرى حرام تمامًا، وأنه يجب عليك أن تستثمر في البيتكوين. ومع ذلك، إذا كنت تحاول بإخلاص أن تجعل محفظتك الاستثمارية حلالاً قدر الإمكان، فقد ترغب في التفكير في غمس إصبع قدمك في هذه التكنولوجيا النقدية الجديدة والتعرف عليها.

الهدف هو الخروج من صفر بيتكوين. نظرًا لخصائصها المضادة للربا، يجب أن تكون البيتكوين من الأصول الحلال التي يجب أن يمتلكها كل مسلم.

هناك حاجة إلى أساس جديد للمسلمين لمعالجة مشكلة الربا بشكل فعال. ويمكن لعملة البيتكوين أن تكون ذلك الأساس للمساعدة في تطهير محافظنا من دنس الربا.