7 طرق حلال للتغلب على التضخم

التضخم في ارتفاع، وهو بالفعل مشكلة عالمية. فالاقتصادات المتقدمة والأسواق الناشئة والاقتصادات النامية تشهد جميعها ارتفاعًا فيه، وإن كان ذلك لأسباب مختلفة.

من المهم أن تحصّن أموالك ومحفظتك الاستثمارية ضد التضخم أينما كنت. ونقطة انطلاق جيدة هي معرفة مستوى التضخم في مكان إقامتك، ثم إدراج عدد من هذه التكتيكات الاستثمارية والمالية في محفظتك.

في هذا المقال، سأشارككم سبع استراتيجيات يمكنكم استخدامها للتحوط لأموالكم ضد التضخم بطريقة حلال. وللتخفيف من تأثيره على أموالكم، من المهم أن تكون لديكم خطة متينة تجمع بين مزيج من الأصول والاستراتيجيات.

1. خفض النفقات غير الضرورية

ينبغي القيام بذلك بشكل متكرر، بغض النظر عن الضغوط التضخمية. راجع كشوفات حسابك المصرفي، وتفحّص كل معاملة على حدة، وحدد الأمور التي يمكنك الاستغناء عنها. سيمنحك ذلك أيضًا بعض الراحة، وهو تمرين ممتاز لفهم وضعك المالي. أما بالنسبة لمدفوعاتك الشهرية، فمن الجدير التحقق من أنك تحصل على أفضل العروض لأي عضويات أو اشتراكات قد تكون لديك.

2. اطلب زيادة في راتبك

لسوء الحظ، لم تواكب الأجور تكلفة المعيشة. وهناك قلق من أن تواجه بريطانيا أسوأ أزمة في دخل الأسر منذ سبعينيات القرن الماضي (1970). وإذا أردت تقييم وضعك، فإن هذه الأداة العملية التابعة لمكتب الإحصاءات الوطنية في المملكة المتحدة (أو هذه الأداة إذا كنت في الولايات المتحدة) تحسب مقدار الزيادة التي يحتاجها راتبك لمواكبة معدل التضخم الحالي.

مع ارتفاع تكلفة المعيشة، يمكن أن يكون ذلك نقطة انطلاق جيدة لطلب زيادة راتبك من مديرك. ابدأ بالتأكد من قدرتك على تقديم حجة مقنعة لمديرك حول سبب استحقاقك للزيادة، وليس فقط بسبب التضخم. ويمكن أن تشمل الأسباب أداءً أعلى أو نتائج ملموسة، أو الإشارة إلى وجود عروض عمل من جهات أخرى (فقط إذا كانت لديك بالفعل، بالطبع!). ومن الشائع أن يحصل الموظفون على زيادة فورية في رواتبهم عند تقديم استقالتهم، لأن المديرين يرغبون في الاحتفاظ بالموظفين الجيدين وتجنب عملية التوظيف الشاقة، والتي قد تكلفهم أكثر بكثير على المدى الطويل.

لنفترض أنك محظوظ بما يكفي لتكون في موقف تملك فيه بالفعل عرضًا من جهة أخرى. في هذه الحالة، لا ينبغي أن تتردد في السعي بأدب للحصول على أعلى راتب ممكن من كل من صاحب عملك الحالي وصاحب العمل المحتمل.

إحدى الاستراتيجيات التي يمكنك اتباعها لضمان ارتفاع أجرك مع التضخم هي طلب تعديل راتبك بما يتماشى مع معدل التضخم. وبحسب مفتي فراز آدم من Amanah Advisors، فإن هذا الأمر مقبول تمامًا من منظور شرعي.

"إن القيمة الزمنية للنقود (TVM)، أو التضخم أو فقدان القوة الشرائية، هو واقع ومفهوم معترف به في الشريعة. وبناءً على ذلك، أجاز العلماء ربط الأجور والإيجارات بمؤشر التضخم." - مفتي فراز آدم

3. حسابات التوفير الحلال

لا يمكن للمسلمين الاستفادة من الاحتفاظ بأموالهم في حسابات التوفير التقليدية لدى البنوك التقليدية، لأن هذه الحسابات تدرّ فائدة، وهي حرام. ونتيجة لذلك، يفضل كثير من المسلمين وضع مدخراتهم في حساب نقدي (حسابات لا تحقق عوائد). ومشكلة هذه الحسابات أنه مع ارتفاع التضخم، تنخفض قيمة أموالك.

إذا كنت محظوظًا بما يكفي للعيش في بلد يتيح الوصول إلى بنك متوافق مع الشريعة، يمكنك الاستفادة من حساب توفير حلال ينمّي أموالك من خلال استثمارات متوافقة مع الشريعة. وعادةً ما سيكون لديك خيار فتح إما حساب وديعة لأجل ثابت (حيث تُحتجز أموالك لفترة محددة) أو حساب إشعار (حيث يمكنك سحب الأموال في وقت أقرب). وكلما طالت مدة الأجل الثابت، كان العائد أفضل. وتجدر الإشارة إلى أنك قد تتعرض لغرامات إذا سحبت أموالك قبل تاريخ الاستحقاق.

ينبغي أن تقارن بين العروض المختلفة للحصول على أفضل صفقة، وأن تسأل نفسك عن مدى السهولة التي تريدها في الوصول إلى أموالك وما إذا كانت لديك أي استثمارات كبيرة مخطط لها. وعلى الرغم من أنك على الأرجح لن تتغلب على التضخم بوضع كل أموالك في حساب توفير حلال، إلا أنها يمكن أن تكون خيارًا جيدًا للادخار قصير إلى متوسط المدى، كونها منخفضة المخاطر ومنخفضة العائد.

4. الأسهم

يُعد الاستثمار في الأسهم على الأرجح الاستراتيجية الأعلى من حيث المخاطرة والعائد. ويمكن للعوائد بالطبع أن تكون أعلى بكثير من معدل التضخم. ومع ذلك، من المهم أن تستثمر بما يتناسب مع مدى تحملك للمخاطر، إذ إن عدم القيام بذلك يمكن أن يؤدي إلى قرارات استثمارية سيئة.

5 Halal Investment Strategies That Work (And How to Pick the Right One for You)

Most of us invest decades into our education to find a career from which we can make an income. From early schooling to university or apprenticeship programs, we spend a lot of time and often a lot of money. Yet, once we settle into our careers and obtain a regular

Zoya BlogAdil Hussain

خلال فترات التضخم، تعاني الشركات من ارتفاع التكاليف الذي يؤثر في هوامش أرباحها. وفي هذه الحالة، تُعد الأسهم ذات القدرة على التسعير خيارًا أكثر أمانًا بشكل عام. إذ يمكن لهذه الشركات تمرير أي زيادة في تكاليفها إلى عملائها.

5. السلع

تُعد السلع أداة للتحوّط من التضخم، وينبغي أن تشكّل جزءًا من محفظتك. وتشمل نطاقًا واسعًا من الأصول، مثل المعادن والنفط والكهرباء. ويمكن أن تكون متقلبة أيضًا، فعندما ترتفع الأسعار، ترتفع معها السلع. وقد شهدنا هذا مؤخرًا مع الصراع بين روسيا وأوكرانيا، حيث ارتفعت أسعار الطاقة.

يُصنَّف الذهب كسلعة، وقد كان تقليديًا أصلًا آمنًا للمستثمرين، إلا أنه شهد بعض التقلبات. فمع رفع الحكومات لأسعار الفائدة، لن تستفيد من ارتفاع العوائد.

عند شراء السلع، يجب أن تحصل على ملكية فعلية للأصل الأساسي حتى تكون المعاملة متوافقة مع الشريعة. وتعتمد كثير من منصات تداول السلع على عقود الفروقات (CFD)، وهي غير متوافقة مع الشريعة لأنك لا تملك الأصل الذي تتداول عليه.

إحدى طرق الاستثمار في السلع هي من خلال الصناديق المتداولة (ETFs). ومن الخيارات المتوافقة مع الشريعة المتاحة في البورصات الأمريكية:

• abrdn Physical Precious Metals Basket Shares ETF (الرمز: GLTR)
• iShares Gold Trust (الرمز: IAU)
• iShares Silver Trust (الرمز: SLV)
• SPDR Gold Trust: (الرمز: GLD)
• SPDR Gold MiniShares Trust (الرمز: GLDM)

6. الصكوك

يُستخدم الصك، المعروف أيضًا بالسند الإسلامي، لجمع التمويل لمشاريع كبيرة. ومع ذلك، توجد بعض الاختلافات الجوهرية مقارنة بالسندات التقليدية. وأهم هذه الاختلافات هو أن هذه الأدوات مدعومة بأصول حقيقية. فعلى سبيل المثال، عندما تستثمر في صك، فإنك تملك بعض السلع (مثل الأرض أو المعدات) وتحصل على حصة من الأرباح، بخلاف السند التقليدي، حيث تكون مُقرضًا وتحصل على دفعات من الفوائد.

يمكن أن تكون الصكوك وسيلة جيدة لمواجهة التضخم، لأنها توفر أداة تتيح للناس الاستثمار في مشروع ما خلال أوقات الصعوبات المالية والتضخم المرتفع. وينبغي تصميم مشروع الصك المخطط له بعناية ليقدم عوائد تتجاوز التضخم. لكن للأسف، فهي ليست سهلة الوصول ولا وفيرة كالسندات التقليدية. ومع ذلك، تبقى خيارًا متوافقًا مع الشريعة للمستثمرين المسلمين.

ومن الأماكن التي يمكنك الاستثمار فيها من خلال صناديق متخصصة. ومن الأمثلة على ذلك:

• SP Funds Dow Jones Global Sukuk ETF (الرمز: SPSK)
• Azzad Wise Capital Fund (الرمز: WISEX)
• Amana Participation Fund (الرمز: AMAPX)

7. العقارات

خلال الجائحة، ارتفعت أسعار العقارات بشكل كبير مع انخفاض أسعار الفائدة وزيادة الطلب على السكن بمعدل أسرع من زيادة المعروض من المساكن الجديدة. وفي الوقت الحالي، لا يوجد قلق حقيقي من انخفاض الأسعار، وقد رأينا ارتفاعها المستمر لسنوات طويلة، مما يجعلها مكانًا جيدًا لحفظ وتنمية ثروتك.

إذا كان لديك المال النقدي، فيمكنك الاستثمار بالشراء المباشر. أما إذا لم يكن لديك مال كثير، فيمكنك القيام بذلك من خلال شركة استثمار عقاري أو بشراء أسهم في صندوق استثمار عقاري (REIT). وتوفر شركات التمويل الجماعي العقاري المتوافقة مع الشريعة، مثل Yielders في المملكة المتحدة، وصناديق ETF الحلال مثل SP Funds Global REIT Sharia ETF (الرمز: SPRE) في الولايات المتحدة، خيارًا غير مباشر للمستثمرين المسلمين.

رغم أن الأسعار ارتفعت باطراد، فإن أحد الأمور التي يجب الانتباه إليها هو كيفية تأثير ارتفاع سعر الفائدة عليك، خاصة بحسب طريقة تمويلك لعملية الشراء.

أي استراتيجية مناسبة لك؟

لكل استراتيجية من الاستراتيجيات المذكورة أعلاه حدود مختلفة للمخاطرة والعائد. وسيتيح لك تنويع محفظتك الاستثمارية بمزيج من هذه الاستراتيجيات التخفيف من المخاطر وتنمية ثروتك لمواجهة التضخم، وهو الهدف الأسمى.

Zoya: أسهم وصناديق ETF وصناديق استثمار مشترك حلال

تجعل Zoya الاستثمار الحلال سهلًا بمساعدتك على بناء ومتابعة محفظة استثمارية متوافقة مع الشريعة بثقة ووضوح.

تثبيت